韩国金融体系演变及其对中国的启示
来源:本站原创    发布日期:2019-02-21 14:26    

论文关键字控制基金??金融自由化金融监管

韩国是新兴工业化国家的代表,金融业在经济发展中发挥了重要作用。与此同时,韩国的金融体系也在不断变化。从韩国金融体系的演变中可以吸取一些教训,这对中国正在进行的金融改革有重大启示。

韩国的金融体系是一个更实用的金融体系。从建国到1997年的亚洲金融危机,其金融体系的演变经历了三个阶段,尽管在每个阶段,韩国的金融体系在理论上都存在。许多缺陷,但其可操作性一直很好,为韩国经济的起飞提供了保障。其发展历史可以表示为“自主中立金融——监管金融——免费金融”三个阶段。

历史、

1独立中立金融阶段。在中华人民共和国成立初期,为了应对混乱的经济和金融秩序,消除严重的通货膨胀,消除殖民金融体系的影响。 1950年5月颁布的《韩国银行法》确立了韩国金融业的民主自由和独立,随后成立了中央银行 - 韩国银行,这标志着韩国自由和中立金融体系运作的开始。整个20世纪50年代,韩国政府正在努力巩固其新建立的自由中立金融体系,并制定了一系列关于银行的法律,如《韩国产业银行法》、《农业银行法》。到20世纪50年代末,韩国的自我中立金融体系基本形成。

2控制财务阶段。在20世纪60年代和70年代,韩国金融业进入控制阶段,也是政府主导的工业金融体系时期。金融体系的独立性逐渐丧失,成为政府实施产业政策的工具。 1962年,韩国修改了《韩国银行法》,政府接管了大部分央行的权利,使政府拥有直接干预和控制金融的合法基础。在这个阶段,银行业在金融业中占据绝对主导地位。非银行金融机构非常不发达,甚至可以说是微不足道的。 20世纪70年代,政府逐渐认识到金融多元化对经济发展的重要性。 1972年,韩国政府采取措施纠正私人金融市场,调整和转换银行债务,降低利率。目的是改善金融机构的地位,促进非银行金融机构和资本市场的发展。

3免费金融阶段。 1980年,韩国颁布了《一般银行经营的自律化方案》,1982年修订了《普通银行法》,开始将韩国金融业转变为国际化自由化,并通过出售银行股份等完成了一些银行的私有化。金融自由化的发展。然而,在亚洲金融危机爆发之前,韩国金融自由化改革仍未能达到预期效果。在某种程度上,这一改革阶段是完成银行和其他金融机构的私有化,但没有完成预期的自由化。 。韩国金融危机前后的金融体制改革

自20世纪90年代以来,韩国政府已开始加快金融自由化改革的步伐。但是,在发生危机时尚未实施一些措施,例如控制贷款和存款利率,但原定于1996年取消活期存款除外。但是,由于金融监管的长期惯性和各方面的阻力,一些地方的改革仍然不完善,甚至存在漏洞和负面影响。这就是为什么随后的金融危机会引发韩国激烈的动荡。一。该主题的主体是政府的不正确定位。在自由化改革中,政府主张发展大量非银行金融机构。这些机构中的大多数都得到了工业集团或财团的支持,他们干预整个金融市场的能力很强。其次,自金融自由化改革以来,利率控制放松过快,导致韩国国内利率上升,刺激大量注入外国热钱,刺激国内企业借入外债的程度。危机爆发时,韩国公司借款。大量外债加剧了韩国财政状况的恶化。第三,金融监管不够详细,太过于追求理想目标而忽略了可能遇到的风险。与此同时,政府过于保护金融企业宽恕其盲目扩张而不允许其破产。这些措施加强了韩国的金融体系。漏洞。

韩国金融体系演变及其对中国的启示

韩国金融体系变迁对、的启示

金融危机后韩国政府采取的这些措施有助于恢复韩国财政的稳定,同时为其他国家提供一些经验和教训。

1金融自由化是一个大趋势。但是,金融监管或政府对金融的控制并非没有好处。其中一个好处是,金融业可以明确,直接地服务于政府的战略目标,并可以集中金融业的力量,为国家的经济发展服务。韩国的情况说明了这一点。正是在金融监管时期,韩国经济已经起飞和发展。

2政府正确地定位于金融业的发展。虽然政府干预有时会阻碍金融业的发展,但它是防止金融风暴的最有效手段,但同时也存在问题。太多的干预会扭曲金融业。在中国,它可以表达为政府对银行。干预措施不当,但对资本市场的控制力度很大。

3加快商业银行改革。严格控制不良资产率,确保资本充足率,完善商业银行治理结构,提高商业银行经营透明度,加强商业银行审计工作,积极推进股份制改革。

韩国金融体系演变及其对中国的启示

4协调直接融资和间接融资的比例。金融倾斜程度不宜过大,加强直接资本市场在国内资本运作中的作用,减少对银行的依赖,大力发展非银行金融机构,降低进入壁垒。5加强金融监管。首先,建立一个具有细致分工的完善监管体系。目前,中国银行业、证券业、保险业已建立相应的监管体系,维护其金融机构的权威性和独立性以及金融市场的干预,并对金融监管提炼理化、。

6为金融业建立预警机制。完善金融机构信息披露制度,控制市场主体外债金额,控制外债总额,保持一定的外汇储备。有足够的风险预期和应对措施,金融业的稳定性至关重要。